Cap Cana meldt start van toestemmingsverzoek houders van haar preferente gewaarborgde obligaties van 9,625% met vervaljaar 2013
19/12/2008 16:53
PR Newswire
SANTO DOMINGO, Dominicaanse Republiek, December 19 /PRNewswire/ --
Cap Cana, S.A. ("Cap Cana") heeft vandaag bekendgemaakt dat het de
houders van haar preferente gewaarborgde obligaties van 9,625% met vervaljaar
2013 en een totale hoofdsom van US$ 250.000.000 (de "Obligaties") die als
zodanig zijn geregistreerd op 19 december 2008 om toestemming gaat vragen
(het "Toestemmingsverzoek") een wijziging aan te brengen in de overeenkomst
(de "Overeenkomst") met betrekking tot de Obligaties.
Cap Cana heeft de intentie in januari 2009 een inwisselaanbod te doen en
houders van Obligaties de optie te geven hun Obligaties in te wisselen. Het
doel van de voorgestelde wijziging is Cap Cana voldoende tijd te geven om het
voorgenomen inwisselaanbod voor te bereiden door de deadline die in de
bepalingen van de Obligaties en de Overeenkomst is opgenomen en waarbinnen
Cap Cana verplicht is voldoende gelden in de Debt Service Reserve Account te
storten ten behoeve van het verrichten van rente- en hoofdsombetalingen in
verband met de Obligaties op het moment dat deze vervallen (de
Reservevereiste), te verschuiven van 2 januari 2009 naar 2 februari 2009, of,
in het geval dat de voorgenomen inwisselaanbieding die wordt beschreven in
het Toestemmingsverzoek op die datum nog niet is voltooid, naar 17 februari
2009. Door middel van het Toestemmingsverzoek vraagt Cap Cana eveneens om
vrijwaring van ingebrekestelling indien dit zich zou voordoen als de
verschuiving niet wordt goedgekeurd.
Voor de voorgestelde vrijstelling en wijziging in de Overeenkomst is de
toestemming vereist van de houders van Obligaties ter waarde van meer dan de
helft van de hoofdsom van de uitstaande Obligaties. Het toestemmingsverzoek
eindigt op 30 december 2008 om 15.00u. plaatselijke tijd in New York City,
tenzij Cap Cana zelf besluit het toestemmingsverzoek te verlengen.
De bepalingen en voorwaarden van het Toestemmingsverzoek zijn beschreven
in de Toestemmingsverzoekverklaring van 19 december 2008 (de
"Toestemmingsverzoekverklaring"), die wordt toegezonden aan alle
Obligatiehouders die op 19 december 2008 als zodanig zijn geregistreerd.
Aanvullende exemplaren van de Toestemmingsverzoekverklaring, De
Toestemmingsbrief en andere verwante documenten kunnen worden aangevraagd bij
Weston Funding LLC via telefoonnummer +1-212-888-4560, of schriftelijk via
150 East 58th Street, 15th Floor, New York, NY, 10155, ter attentie van: Cap
Cana Consent Solicitation.
Dit persbericht dient uitsluitend for informatieve doeleinden en is geen
verzoek om toestemming in verband met waardepapieren van het Bedrijf. Het
toestemmingsverzoek wordt uitsluitend uitgevoerd door middel van de
toestemmingsverzoekdocumenten, met inbegrip van de
Toestemmingsverzoekverklaring van 19 december 2008 (de
"Toestemmingsverzoekverklaring") die eerder aan de obligatiehouders zijn
toegezonden. Het toestemmingsverzoek is niet gericht aan Obligatiehouders die
zich bevinden in een rechtsgebied waarin het maken of aanvaarden van een
dergelijk aanbod in strijd is met de obligatiewetten of andere wetten.
Over Cap Cana
Cap Cana, gelegen aan het meest oostelijke uiteinde van de Dominicaanse
Republiek wordt ontwikkeld als een multifunctioneel, luxueus vakantieoord in
het Caribisch gebied, met stranden van wereldklasse, golfbanen van
kampioenschapsniveau, een jachthaven en andere ontspanningsvoorzieningen. Het
vakantieoord strekt zich uit over 46 vierkante mijl (119,9 vierkante
kilometer) land, inclusief een kustlijn van vijf mijl (acht kilometer) en 2,2
mijl (3,5 kilometer) van het meest ongerepte strand in de regio.
Miguel Guerrero, Cap Cana, S.A., +1-809-695-5501 x3999, investor.relations@capcana.com
-