( BW)(OR-DIGIMARC)(DMRC) Digimarc ontvangt ongevraagd, niet-bindend
voorstel inhoudende de verwerving van haar Secure ID activiteit voor
$300 miljoen in contanten
Redactie Business
BEAVERTON, Oregon--(BUSINESS WIRE)--22 juni 2008--
De L-1 Fusieovereenkomst blijft van kracht en het
Hart-Scott-Rodino goedkeuringsproces is met succes afgerond
Digimarc Corporation (NASDAQ:DMRC) meldde vandaag ontvangst van
een ongevraagde, niet-bindende blijk van belangstelling vanuit Safran
S.A. (Paris:SAF), waarin Safran voorstelde, na de verzelfstandiging
van de activiteit van Digimarc met betrekking op digital watermarking
en beschikbare middelen, de uitstaande gewone aandelen van Digimarc
voor $300 miljoen contant te verwerven onder voorbehoud van afronding
van een due-diligence onderzoek en onderhandelingen over de
gebruikelijke rechtskracht bezittende documentatie gelijk aan eerder
aangekondigde overeenkomst en fusieplan, dat Digimarc op 23 maart 2008
met L-1 Identity Solutions, Inc. (NYSE: ID) aanging (de "L-1
Fusieovereenkomst"). Na overleg met haar financiële en juridische
adviseurs, heeft de raad van bestuur van Digimarc vastgesteld dat het
verwervingsvoorstel vanuit Safran redelijkerwijs naar verwachting zou
kunnen leiden tot een beter voorstel, zoals omschreven in de L-1
Fusieovereenkomst. Die overeenkomst voorziet in de verwerving van de
Secure ID activiteit van Digimarc door L-1 Identity Solutions in een
transactie in aandelen en contanten met een totale waarde van ongeveer
$263 miljoen, gebaseerd op de huidige marktprijs van de gewone
aandelen van L-1 Identity Solutions.
De raad van bestuur van Digimarc zal samen met haar financieel en
juridisch adviseurs een zorgvuldige evaluatie van het
verwervingsvoorstel vanuit Safran uitvoeren. Het verwervingsvoorstel
van Safran is een niet-bindende blijk van belangstelling en is onder
voorbehoud van afronding van een due-diligence onderzoek van Digimarc
door Safran, van de schriftelijke bevestiging vanuit het Committee on
Foreign Investment in de Verenigde Staten (CFIUS) van het met succes
afgeronde beoordelingsproces krachtens het Exon-Florio Amendement bij
de Defense Production Act van 1950, zoals gewijzigd, en van
onderhandelingen die leiden tot een rechtsgeldige overeenkomst. Er
wordt geen verzekering gegeven dat deze onderhandelingen uiteindelijk
tot een beter voorstel zullen leiden, dat Digimarc en Safran tot een
definitieve overeenkomst op voorwaarden inzake de verwerving van
Digimarc door Safran zullen komen, of dat, indien de partijen
werkelijk bedoelde overeenkomst aangaan, de goedkeuringen van
toezichthoudende instanties en overige voorwaarden voor de afronding
van zulk een transactie verkregen zullen worden.
Op grond van bedoelde vaststelling en voor zover toegestaan onder
de L-1 Fusieovereenkomst, heeft de raad van bestuur van Digimarc
toestemming gegeven aan Digimarc om informatie te verschaffen aan
Safran en met deze aangaande haar voorstel in gesprek te treden. De
raad van bestuur heeft een verwervingsvoorstel van Safran niet
goedgekeurd, aangenomen of aanbevolen noch heeft zij verklaart dat
zulk een voorstel beter is dan de L-1 Fusieovereenkomst. Bovendien
heeft de raad van bestuur van Digimarc haar aanbeveling aan de
aandeelhouders van Digimarc om de L-1 Fusieovereenkomst over te nemen
en goed te keuren noch ingetrokken, noch hierover enig voorbehoud
gemaakt, noch deze gewijzigd.
De Fusieovereenkomst tussen Digimarc, L-1 Identity Solutions en
een 100% dochtermaatschappij van L-1 Identity Solutions blijft
volledig van kracht. Op 12 juni 2008 heeft de Federal Trade Commission
krachtens de Hart-Scott-Rodino Act een vervroegde beëindiging van de
wachttermijn verleent, waarmee een voorwaarde voor afronding van de
L-1 Fusieovereenkomst wordt weggenomen.
Over Digimarc Corporation
Digimarc Corporation (NASDAQ:DMRC), met haar hoofdkantoor in
Beaverton, Oregon, is een leidende leverancier van oplossingen op het
gebied van het beheer van beveiligde ID en gegevensdragers. Digimarc
levert producten en diensten ter realisering van een jaarproductie van
meer dan 60 miljoen bescheiden voor persoonlijke legitimatie, zoals
rijbewijzen en ID oplossingen voor meer dan 25 landen. De digitale
watermerk technologie van Digimarc verschaft een blijvende digitale ID
voor inhoud van verschillende soorten gegevensdragers en wordt
gebruikt voor een verhoogde beveiligingsgraad van financiële
documenten, ID documenten en digitale images, en ondersteunt andere
applicaties voor het beheren van rechten op gegevensdragers.
Forward-looking statements
Verklaringen in dit persbericht over de ter beschikkingstelling
door Digimarc van informatie aan, en besprekingen met, Safran
aangaande hun verwervingsvoorstel, en alle andere verklaringen die
niet zuiver historisch zijn, zijn forward-looking statements in de
betekenis van de Private Securities Litigation Reform Act van 1995. Al
deze verklaringen zijn gebaseerd op informatie die Digimarc per de
datum van dit persbericht ter beschikking staat, en Digimarc doet
afstand van enige intentie of verplichting om welke van deze
verklaringen dan ook te actualiseren. Werkelijke resultaten kunnen
wezenlijk verschillen van huidige verwachtingen. Zie voor overzicht en
omschrijving van risico's en onzekerheden verbonden aan het bedrijf
van Digimarc de rapporten zoals deze van tijd tot tijd door Digimarc
worden gedeponeerd bij de Securities and Exchange Commission van de
Verenigde Staten van Amerika, waaronder het Formulier 10-K van
Digimarc Corporation voor het jaar dat eindigde op 31 december 2007,
en het Formulier 10-Q voor het kwartaal dat eindigde op 31 maart 2008.
Waar u extra informatie kunt vinden
In verband met de voorgestelde verwerving door L-1 Identity
Solutions, zal L-1 Identity Solutions bij de SEC een Registration
Statement op Formulier S-4 deponeren, en zal Digimarc bij de SEC een
beschrijvingsbrief/prospectus deponeren. Investeerders wordt met klem
aangeraden op het moment dat deze documenten beschikbaar zijn, de
Registration Statement en de beschrijvingsbrief/prospectus alsmede
eventuele andere relevante bij de SEC gedeponeerde documenten, alsmede
eventuele wijzigingen of toevoegingen daarop, zorgvuldig te
lezen.aangezien deze belangrijke informatie zullen bevatten.
Investeerders en andere geïnteresseerde partijen kunnen kosteloos
exemplaren van de Registration Statement, van de
beschrijvingsbrief/prospectus en van andere documenten gedeponeerd bij
de SEC (wanneer deze beschikbaar zijn) verkrijgen via de SEC website
op www.sec.gov. Daarnaast kunnen investeerders en andere
geïnteresseerde partijen kosteloos exemplaren van de Registration
Statement en van de beschrijvingsbrief/prospectus (wanneer deze
beschikbaar zijn) verkrijgen middels een verzoek gericht per e-mail of
telefoon aan L-1 Identity Solutions, 177 Broad Street, Stamford,
Connecticut 06901, t.a.v.: Investor Relations, telefoon:
+1 203-504-1100, of aan Digimarc, 9405 SW Gemini Drive, Beaverton,
Oregon 97008, t.a.v.: Investor Relations, telefoon: +1 503-469-4659.
Deze bekendmaking is officieel geldend in de originele brontaal.
Vertalingen zijn slechts als leeshulp bedoeld en moeten worden
vergeleken met de tekst in de brontaal welke als enige juridische
geldigheid beoogt.
--30--MC/sf*
CONTACT: Digimarc Corporation
Robert Chamness, +1 503-469-4618
Chief Legal Officer and Secretary
rchamness@digimarc.com
www.digimarc.com
Disclaimer: Deze bekendmaking is officieel geldend in de originele
brontaal. Vertalingen zijn slechts als leeshulp bedoeld en moeten
worden vergeleken met de tekst in de brontaal welke als enige,
juridische geldigheid beoogt.