PERSBERICHT
ARINSO International bundelt krachten met
Northgate Information Solutions ter versteviging
van marktleiderschap in HR Services
Brussel, 2 mei 2007
ARINSO International (Euronext Brussel: ARIN), kondigt vandaag haar
intentie aan om samen te gaan met Northgate Information Solutions
PLC (LSE: NIS www.northgate-is.com). De combinatie van beide
bedrijven zal bijna 6.000 werknemers tellen met een gezamelijke omzet
rond de 700 miljoen euro. Samen verstevigen beide bedrijven hun
marktleiderschap in HR & Payroll dienstverlening in Europa, met
belangrijke activiteiten in Amerika en Zuidoost-Azië.
Op 1 mei heeft Northgate een voorwaardelijke overeenkomst gesloten om
9.069.840 aandelen te kopen van ARINSO's oprichter en CEO Jos Sluys, wat
een meerderheidsaandeel van 60,43% vertegenwoordigt, aan een prijs per
aandeel van 18,75 euro in cash plus 5 nieuwe Northgate aandelen. Aan de
huidige wisselkoers en koers van het Northgate-aandeel (1), komt dit neer op
25,18 euro per aandeel. Dit waardeert ARINSO op ongeveer 375 miljoen euro.
De transactie krijgt de steun van beide management teams en ligt enkel nog ter
goedkeuring voor aan de aandeelhouders van Northgate. De Raad van Bestuur
van Northgate raadt haar aandeelhouders unaniem aan om de deal goed te
keuren. Doelstelling is om de transactie af te ronden tegen 1 augustus 2007;
vanaf dan verwerft Northgate de controle over ARINSO International. Daarop
zal Northgate een verplicht openbaar overnamebod lanceren op alle resterende
aandelen, conform de Belgische overnameregulering. De Raad van Bestuur van
ARINSO heeft haar steun voor de combinatie uitgedrukt, onder voorbehoud van
nazicht van het overnameprospectus dat bij het CBFA zal neergelegd worden.
Zowel de strategische redenen als de timing van deze combinatie zijn duidelijk.
De markt van HR dienstverlening toont een versnelde groei en zowel ARINSO
als Northgate bekleden benijdenswaardige posities in hun respectieve markten.
Northgate is marktleider in HR & Payroll dienstverlening in het Verenigd
Koninkrijk op basis van haar eigen software oplossingen, terwijl ARINSO
beschouwd wordt als de belangrijkste leverancier van SAP HR-Services in
Europa, met een groeiende aanwezigheid op het Amerikaans continent en in
Zuidoost-Azië. De dominante positie van Northgate in het Verenigd Koninkrijk,
Europa's belangrijkste HRO markt, zal de roll-out van wereldwijde contracten
aanzienlijk versnellen. De combinatie van beide bedrijven zal toelaten om op
ARINSO en Northgate bundelen krachten 2 mei 2007
- pagina 1 van 3 -
grotere HR Outsourcing (HRO) contracten te mikken, daarbij optimaal gebruik
makend van ARINSO's euHReka platform.
Beide bedrijven hebben een succesvolle off-shoringstrategie opgezet, waarbij
samen 700 werknemers in Indië, Maleisië en de Filippijnen te werk gesteld
worden.
De CEO van Northgate, Chris Stone, zal de gecombineerde groep leiden. Jos
Sluys, de CEO van ARINSO, zal uitvoerend bestuurder worden van Northgate en
een leidende rol opnemen in Europa met een focus op de ontwikkeling van
strategische klanten. Hij zal ook de op één na grootste aandeelhouder van de
groep worden. Vermits beide bedrijven erg complementair zijn, zullen de
bestaande management teams in functie blijven en zal de combinatie een
positieve invloed hebben op de loopbaan van de werknemers van beide
ondernemingen.
Chris Stone, Northgate CEO: "Deze transactie is een unieke opportuniteit voor
Northgate en vertegenwoordigt een belangrijke stap in onze groei en
ontwikkeling. Hiermee wordt onze succesvolle HR afdeling in een klap een
bedrijf van wereldklasse, met producten die kunnen dienen om de HR noden
van corporate klanten op vijf continenten te bedienen, zowel voor de grootste
multinationals als voor KMO's. Northgate en ARINSO zijn perfect complementair
wat betreft producten, technologieën, locaties en klanten. Ik kijk er dan ook
naar uit om samen te werken met Jos en zijn collega's om maximaal voordeel
te halen uit de mogelijkheden van deze transactie."
Jos Sluys, CEO van ARINSO: "We zijn actief in een markt waar drie elementen
echt van belang zijn: referenties, technologische voorsprong en omvang. We
hadden al een erg sterke reputatie bij grote werkgevers en we worden
algemeen gerespecteerd voor onze expertise op het vlak van Human Capital
Management en SAP HR & Payroll platformen. Het samengaan met Northgate
biedt ons nu de opportuniteit om een quantumsprong te maken qua
marktaandeel. Het voltallige managementteam heeft alle vertrouwen dat
Northgate de juiste partner op het juiste moment is."
Willy Breesch, Voorzitter van de Raad van Bestuur van ARINSO International
voegt toe: "De groei van ARINSO sinds 1994 is indrukwekkend. Jos Sluys en
zijn managementteam hebben deze onderneming doen uitgroeien van 5
mensen tot meer dan 2.500 werknemers, tot een Europese marktleider in HR
dienstverlening. Voor het bedrijf, haar werknemers, haar klanten en haar
aandeelhouders is het samengaan met Northgate erg zinvol. De Raad van
Bestuur van ARINSO heeft daarom het volste vertrouwen dat deze stap de basis
zal leggen voor de toekomstige uitbouw van het nieuwe bedrijf".
Tijdens de gehele transactie traden ABN Amro en Allen & Overy op als adviseurs
van ARINSO en de verkopende aandeelhouder.
(1) Koers van het aandeel op 1 mei 2007:
GBP:EUR wisselkoers 1.465, Northgate aandelenkoers van 87.75 pence.
ARINSO en Northgate bundelen krachten 2 mei 2007
- pagina 2 van 3 -
Over ARINSO International
ARINSO International (Euronext Brussels: ARIN) is een wereldwijde HR services
dienstverlener die innovatieve HR oplossingen levert aan grote en middelgrote
werkgevers. ARINSO streeft naar HR Excellence door Strategisch Advies, Outsourcing
Services en Technology Integration Services.
ARINSO is opgericht in 1994 en heft momenteel meer dan 2.600 medewerkers in 27
landen waaronder Argentinië, Australië, België, Brazilië, Canada, Denemarken, Finland,
Frankrijk, Duitsland, Italië, Luxemburg, Maleisië, Mexico, Marokko, Nederland, de
Filippijnen, Oostenrijk, Polen, Portugal, Singapore, Spanje, Thailand, het Verenigd
Koninkrijk, de Verenigde Staten, Zuid-Afrika, Zweden en Zwitserland.
www.arinso.com
Over Northgate
Northgate Information Solutions (LSE: NIS) is een marktleider in softwaretoepassingen
en outsourcingsoplossingen voor de sectoren van openbare veiligheid, lokale
overheden, onderwijs en HR en is eveneens de grootste leverancier van HR en payroll
toepassingen in de UK. Northgate Information Solutions plc is genoteerd op de London
Stock Exchange en maakt deel uit van de FTSE 250 index.
Northgate heeft meer dan 30 jaar ervaring de in IT markt. Vandaag werkt het bedrijf
nauw samen met heel wat corporate organisaties, naast de volledige regionale Britse
politie, bijna 90% van de lokale Britse overheden en meer dan de helft van de FTSE 100
bedrijven. Northgate heeft haar hoofdkwartier in Hemel Hempstead, stelt meer dan
3.200 mensen te werk en heeft bijna 2.700 grote en 7.000 kleine en middelgrote
klanten in het Verenigd Koninkrijk en Ierland.
Northgate heeft drie grote afdelingen voor elk van de kernactiviteiten van de groep:
Northgate HR is de afdeling van Northgate Information Solutions die zich specialiseert
in HR services. Northgate HR is de belangrijkste leverancier van software-oplossingen
voor HR, Payroll en Pensioenen. Moorepay is een afdeling van Northgate die zich
specialiseert in HR & Payroll oplossingen voor KMO's.
Northgate Public Services is de belangrijkste leverancier van technologie ten dienste
van openbare besturen. De missie van Northgate Public Services bestaat eruit om
intelligente technologische oplossingen binnen het bereik van de openbare besturen te
brengen.
Northgate Managed Services levert oplossingen op vlak van infrastructuur aan privé-
bedrijven, openbare besturen en non-profit organisaties en gespecialiseerde ICT
managed services aan onderwijsinstellingen, lokale overheden en dienstverleners.
Meer informatie over Northgate is beschikbaar op www.northgate-is.com
Meer informatie
Luc Osselaer Marleen Vercammen
VP Communications Chief Financial Officer
Tel. +32 2 558 06 70
Tel. +32 2 558 06 70
luc.osselaer@arinso.com marleen.vercammen@arinso.com
ARINSO en Northgate bundelen krachten 2 mei 2007
- pagina 3 van 3 -
---- --
ARINSO