Almere, 27 september 2005. USG People N.V. ("USG People") kondigt de
uitgifte aan van maximaal EUR 200.000.000 aan nieuwe aandelen in het
kapitaal van USG People (de "Nieuwe Aandelen") aan institutionele
beleggers (de "Uitgifte"). De netto opbrengst van de Uitgifte zal
worden gebruikt ter aflossing van een deel van de
overbruggingsfaciliteit, welke recent was verkregen ter financiering
van (i) de acquisitie van Solvus NV ("Solvus"), (ii) ter
herfinanciering van een deel van de bestaande schuld van Solvus ten
tijde van de acquisitie en (iii) een deel van de bestaande schuld van
USG ten tijde van de acquisitie. Hovu Beheer NV, de grootste
aandeelhouder van USG People, heeft zich gecommitteerd om deel te
nemen in het bookbuilding proces met de intentie om haar huidige
belang van ongeveer 34,2% in USG People op peil te houden.
De uitgifteprijs en het aantal uit te geven Nieuwe Aandelen zullen
worden vastgesteld op basis van de uitkomst van een bookbuilding
proces en worden aangekondigd middels een persbericht.
USG People heeft de intentie om kort na de Uitgifte een converteerbare
obligatielening van EUR 100 miljoen (exclusief overtoewijzingsoptie
van 15%) uit te geven. De details van deze converteerbare
obligatielening zullen worden bekend gemaakt op het moment van de
aankondiging hiervan.
De Aangeboden Aandelen zullen onderhands bij institutionele beleggers
in Nederland en elders buiten de Verenigde Staten volgens Regulation S
van de US Securities Act van 1933, zoals gewijzigd (de "Securities
Act") worden geplaatst. De Aangeboden Aandelen zijn niet en zullen
niet worden geregistreerd onder de Securities Act of onder
effectenrechtelijke wetgeving van enige staat in de Verenigde Staten
en mogen niet worden aangeboden of verkocht binnen de Verenigde
Staten, onder voorbehoud van bepaalde uitzonderingen. De Uitgifte zal,
onder voorbehoud van bepaalde uitzonderingen, waaronder onderhandse
plaatsingen volgens Sectie 4(2) van de Securities Act, buiten de
Verenigde Staten in overeenstemming met Regulation S van de Securities
Act plaatsvinden.
Overtoewijzingsoptie
De Joint Global Coordinators hebben een overtoewijzingsoptie ontvangen
(uit te oefenen tot 30 dagen na de betaling van de uitgifteprijs van
de Nieuwe Aandelen) om additionele aandelen in het kapitaal van USG
People te kopen tot maximaal 15% van het totale aantal Nieuwe Aandelen
(de "Additionele Aandelen"). De Nieuwe Aandelen tezamen met de
Additionele Aandelen zijn de "Aangeboden Aandelen".
Lock-up
Hovu Beheer NV en USG People hebben ingestemd met bepaalde lock-up
bepalingen, die geldig zullen zijn voor een periode van 180 dagen
volgend op de dag waarop betaling en levering van de Aangeboden
Aandelen zal plaatsvinden.
Syndicaat
ING Wholesale Banking en Rabo Securities treden op als Joint Global
Coordinators en Joint Bookrunners met betrekking tot de Uitgifte.
Kempen & Co treedt op als Co-lead Manager met betrekking tot de
Uitgifte.
Notering
Notering op Eurolist by Euronext Amsterdam N.V. is aangevraagd voor de
Aangeboden Aandelen.
USG People N.V.
Executive Board
Voor nadere informatie:
Telefoon: + 31(0)36 529 9500
website: www.usgpeople.nl
email: info@usgpeople.nl
Profiel USG People N.V.
USG People is een Europese dienstverlener op het gebied van flexibele
arbeid, opleidingen en customer care-services. USG People heeft haar
hoofdzetel in Almere (Nederland) en is actief in 11 Europese landen:
Nederland, België, Luxemburg, Duitsland, Oostenrijk, Zwitserland,
Polen, Frankrijk, Italië, Spanje en Portugal. Vanuit een aantal
regionale, nationale en internationale werkmaatschappijen worden
dagelijks circa 110.000 flexmedewerkers en gedetacheerde professionals
ingezet.
Tot de merkenportfolio behoren onder meer Unique, Start, Secretary
Plus, Technicum, Accea, Beaver ITServices, Creyf's en Innotiv, ABI,
Carela, Content, Express Medical, Financial Forces, HR Forces, Legal
Forces, Receptel en StarJob (uitzending & detachering), United Restart
(loopbaaninterventie, reïntegratie en jobcoaching), United Capacity,
United Technical Solutions (werving & selectie, detachering en
projectmatige activiteiten voor vakspecialisten), Luzac College en
InterCollege (opleidingen) en Telecom Direct en Call-IT (customer
contact-centers).
Op een pro-forma basis, inclusief Solvus, realiseerde USG People een
omzet van ongeveer EUR 2,8 miljard in 2004, met iets meer dan 7.700
permanente werknemers. De aandelen van USG People zijn genoteerd op
Eurolist by Euronext Amsterdam N.V. en zijn opgenomen in de smallcap
index AScX.
Website: www.usgpeople.nl
The distribution of this announcement in or into certain jurisdictions
may be restricted by law. No action has been taken by USG People or
any other party (including any financial institutions that would act
as global coordinator, bookrunner, underwriter or listing agent in
connection with the Offering) that would permit the distribution of
this announcement or any material relating to the Offering to, in or
into any jurisdiction where action for that purpose is required.
Persons into whose possession this announcement comes are required by
USG People and any financial institution involved in the Offering to
inform themselves about and to observe any such restrictions.
The Offer Shares are not and will not be offered to any person other
than professional market parties within the meaning of Section 1a of
the Exemption Regulation of the Netherlands Securities Trade
Supervision Act 1995, as amended (Vrijstellingsregeling Wet Toezicht
Effectenverkeer 1995).
This announcement is not an offer to sell or a solicitation of any
offer to buy the securities of USG People (such securities, the
"Securities") in the United States or in any other jurisdiction.
The Offer Shares have not been and will not be registered under the US
Securities Act of 1933, as
amended and may not be offered or sold in the United States unless
registered under the Securities Act or
an exemption from such registration is available. Accordingly, the
Offer Shares are being offered and
sold only outside the United States in accordance with Regulation S.
No public offering of securities is
being made in the United States. The Offering shall, subject to
certain exceptions including private placements in accordance with
Section 4(2) of the U.S. Securities Act of 1933, be made outside the
United States in accordance with Regulation S under the Securities
Act.
This document and the Offering to which it relates are only addressed
to and directed at persons outside the United Kingdom and persons in
the United Kingdom who have professional experience in matters related
to investments or who are high net worth persons within Article 12(5)
of the Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion)
Order 2005 and must not be acted on or relied on by other persons in
the United Kingdom.
In connection with the offering, ING Wholesale Banking and Rabo
Securities (each a "Stabilising Manager" and together the "Stabilising
Managers") may over-allot New Shares or effect transactions with a
view to supporting the market price of the New Shares, as the case may
be, at a level higher than that which might otherwise prevail.
However, there is no assurance that a Stabilising Manager (or persons
acting on behalf of a Stabilising Manager) will undertake
stabilisation action. Any stabilisation action in respect of the New
Shares may begin on or after the date on which adequate public
disclosure of the final terms of the Offering is made and may be ended
at any time but must end no later than the earlier of 30 calendar days
after the issue date of the New Shares. In connection with any
stabilising transactions, the Stabilising Manager shall act as
principal and not as agent of USG People, and any loss or profit
sustained as a consequence of any such over-allotment or stabilisation
shall not be for the account of USG People.
Stabilisation/FSA
USG People geeft tot EUR 200.000.000 aan nieuwe aandelen uit.